孟 珂

　　最近跟朋友聊起了个人养老金#@%%，她提醒%%*%#，如果已经开通账户并已经在2023年存入个人养老金@#*@，在进行个人所得税个人汇算清缴时@#@#，记得选择相应的选项%**，能抵个税*#。

　　作为我国养老保险体系“第三支柱”的重要制度设计*%@，个人养老金制度于2022年11月份在36个城市(地区)先行启动实施@%%%。今年1月份@@*，人力资源和社会保障部表示@*，个人养老金制度运行平稳@#*%，将推进全面实施这一制度%%*%@。

　　我国多层次养老保险体系主要包括三个支柱：第一支柱是基本养老保险；第二支柱是企业年金和职业年金；第三支柱是个人养老金@@%#，同时还包括其他个人商业养老金融业务#%***。

　　目前*@，我国的基本养老保险制度主要采用现收现付模式**@*%，即通过在职年轻一代的缴费@#，来支付已退休一代的养老金%@。随着退休人口比例持续上升而在职人口比例不断下降%%%#，这一制度面临着巨大的挑战@#%。

　　从结余情况来看#*#%，人社部数据显示%#%#，截至3月底%%%*，我国第一支柱累计结余规模8.6万亿元；截至2023年年底****，第二支柱规模5.75万亿元(3.19万亿元企业年金和2.56万亿元职业年金)***#%。Wind数据显示%*#，截至目前@@，第三支柱养老目标基金产品规模854亿元*%*。第一支柱承担了主要保障责任%%%@，但支出压力日益加大***。如何让老百姓的“钱袋子”实现保值增值#*，是迫切需要解决的问题##*#。

　　今年《政府工作报告》提出@#，在全国实施个人养老金制度##，积极发展第三支柱养老保险%#。从目前个人养老金制度运行两周年的情况来看@@，已有超5000万人开立个人养老金账户%*@，但“开户热缴存冷”成为一个不容忽视的现象@%#@。特别是个人养老金针对年轻人的吸引力较低%**#，税收激励也显得有限#%@*%。

　　如何破解个人养老金的“参与壁垒”？笔者认为%@*%，为满足投资者的多样化需求@#%，应从制度和金融机构两方面寻找解决方案#@**。

　　从制度方面来看**#%，现行的税收优惠政策多针对高收入群体#@*%%，而对于收入较低或中等的投资者来说%*%@，激励作用相对有限*%%%。建议完善税收激励政策%##，一方面##%#*，设置阶梯式税收优惠%%#，另一方面@@，对于个人养老金的投资收益部分制定更为优惠的税收制度**@。

　　同时%%，当前个人养老金账户的资金提取条件较为严格#%，这在一定程度上限制了投资者的参与意愿@@*#%。建议适度提高养老金制度的灵活性和便利性*%@。

　　从金融机构角度来看%*%，应当在产品和服务上下足功夫#%%*#。首先应根据投资人年龄和风险承受能力提供不同的产品@%#@*，例如*#，对即将退休人群提供较低风险的保险型产品；对年轻投资者可以适当承担更高风险的产品*#，以期获得更高的回报@*%。其次@*@@，当加强宣传教育%##@#，普及个人养老金制度知识*@%，提升群众的风险意识和投资能力*@@。（证券日报）